Την πρώτη έξοδο στις αγορές πραγματοποιεί σήμερα η Αθήνα, με την έκδοση 10ετούς ομολόγου, όπου στοχεύει να αντλήσει 2,5 με 3 δισ.ευρώ. Το βιβλίο προσφορών άνοιξε πριν από λίγο και το guidance για το κουπόνι της έκδοσης βρίσκεται στην περιοχή του 3,65%.
Ο ΟΔΔΗΧ επέλεξε το πρώτο 15νθημερο του Ιανουαρίου για να πραγματοποιήσει αυτή την πρώτη έξοδο, έχοντας κατά νου την έλευση Τραμπ στον προεδρικό θώκο των ΗΠΑ και τις αναταράξεις που είναι πιθανόν να προκληθούν στις αγορές.
Κλειδί για την επιτυχία της εξόδου είναι τελικό επιτόκιο της έκδοσης, ενώ «στοίχημα» αποτελεί και η προσέλκυση μακροπρόθεσμων επενδυτών και ποιοτικών κεφαλαίων. Η αγορά ομολόγων, πάντως, βρίσκεται σε αναταραχή τις τελευταίες εβδομάδες, εξέλιξη που έχει παρασύρει προς τα πάνω και τις αποδόσεις των ελληνικών τίτλων. Χθες το επιτόκιο του δεκαετούς διαπραγματευόταν στην περιοχή του 3,45% με το spread έναντι του γερμανικού Bund στις 86,7 μονάδες.
Ο Οργανισμός Διαχείρισης Δημοσίου Χρέους (ΟΔΔΗΧ) έδωσε εντολή σε έξι επενδυτικούς οίκους για τη δημοπρασία του ομολόγου, με ωρίμανση στις 15 Ιουνίου 2035.
Το mandate αφορά στην Deutsche Bank, την Goldman Sachs, την BofA Securities, τη Morgan Stanley, τη Société Générale και την Εθνική Τράπεζα.
Σημειώνεται ότι, όπως έχει γίνει γνωστό, η Ελλάδα σκοπεύει να αντλήσει από τις αγορές το 2025 το ποσό των 8 δισ. ευρώ, ενώ οι συνολικές χρηματοδοτικές ανάγκες των 15,28 δισ. ευρώ θα καλυφθούν κυρίως από τα δάνεια του Ταμείου Ανάκαμψης και Ανθεκτικότητας, τις αποκρατικοποιήσεις και τη μείωση των διαθεσίμων του Δημοσίου.
