Πολύ πιο αποδοτικές από τις τράπεζες είναι οι εταιρείες διαχείρισης δανείων: για κάθε 100 ευρώ και κεφαλαίου επιστρέφουν στους μετόχους περισσότερα από το 18 ευρώ, ενώ οι τράπεζες, παρότι βελτίωσαν κι άλλο την απόδοση των κεφαλαίων τους το 2024, επιστρέφουν περίπου 12 ευρώ.
Σύμφωνα με στοιχεία της Τράπεζας της Ελλάδος, ο κλάδος των εταιρειών διαχείρισης δανείων (servicers) έχει πλέον ακόμη πιο έντονα ολιγοπωλιακά χαρακτηριστικά ακόμη και από τον τραπεζικό κλάδο, όπου κυριαρχούν οι τέσσερις συστημικές τράπεζες. Στους servicers λειτουργούν συνολικά 18 εταιρείες μετά την επαναδειοδότηση το 2024 και την παραίτηση 5 εταιρειών, αλλά στην πραγματικότητα μόνο τρεις κατέχουν συντριπτικό μερίδιο αγοράς, 85,9%.
Πρόκειται για τις doValue, Intrum και Cepal, τις τρεις εταιρείες που προέκυψαν από τα «σπλάχνα» της Eurobank, της Πειραιώς και της Alpha Bank.
Τα στοιχεία για τα οικονομικά μεγέθη του κλάδου το 2024 δείχνουν ότι επιδεινώθηκαν ελαφρώς, καθώς περιορίσθηκε ο κύκλος εργασιών λόγω της μείωσης των αμοιβών αποδοτικότητας, ενώ αυξήθηκαν τα λειτουργικά έξοδα. Παρ' όλα αυτά, οι servicers βάζουν... τα γυαλιά στις τράπεζες σε όρους απόδοσης κεφαλαίου.
Ειδικότερα, τα καθαρά κέρδη των εταιρειών διαχείρισης δανείων διαμορφώθηκαν σε 134,5, ενώ τα ίδια κεφάλαιά τους ανήλθαν σε 738,7, διαμορφώνοντας ένα αρκετά υψηλό δείκτη απόδοσης κεφαλαίου, που έφθασε το 18,2%. Αντίστοιχα, ο δείκτης απόδοσης κεφαλαίου για της τράπεζες ήταν έξι μονάδες χαμηλότερες και διαμορφώθηκε σε 12,2%.
Η συνολική οικονομική εικόνα του κλάδου των servicers, όπως την παρουσιάζει η ΤτΕ, έχει ως εξής:
- Το Δεκέμβριο του 2024 το συνολικό ενεργητικό των Εταιρειών Διαχείρησης Απαιτήσεων από Δάνεια και Πιστώσεις ανήλθε σε 1,15 δισεκ. ευρώ, μειωμένο κατά 130 εκατ. ευρώ σε σχέση με το Δεκέμβριο του 2023. Το σύνολο των ιδίων κεφαλαίων, καθώς και των υποχρεώσεων (περιλαμβανομένων των προβλέ-ψεων) των ΕΔΑΔΠ, μειώθηκαν σε σχέση με το Δεκέμβριο του 2023, σε 738,7 εκατ. ευρώ και 414,3 εκατ. ευρώ, αντίστοιχα.
- Τα κέρδη μετά από φόρους των ΕΔΑΔΠ για το 2024 υποχώρησαν κατά 14,3% και διαμορφώθηκαν σε 134,5 εκατ. ευρώ από 156,9 εκατ. ευρώ το 2023, λόγω του μειωμένου κατά 11,8% κύκλου εργασιών (2024: 606 εκατ. ευρώ, 2023: 687 εκατ. ευρώ). Η συρρίκνωση του κύκλου εργασιών των ΕΔΑΔΠ οφείλεται κυρίως στη μείωση των αμοιβών αποδοτικότητας (success fees), λόγω της ωρίμασης μέρους του χαρτοφυλακίου τους και των χαμηλότερων ποσοστών αμοιβών στις συμβάσεις διαχείρισης των χαρτοφυλακίων που έχουν πωληθεί στη δευτερογενή αγορά.
- Το σύνολο των αμοιβών προσωπικού και των διοικητικών εξόδων των ΕΔΑΔΠ ως ποσοστό του κύκλου εργασιών εμφανίζεται αυξημένο το 2024 σε σχέση με το προηγούμενο έτος (53,6%, από 47,4% το 2023), κυρίως λόγω του μειωμένου κύκλου εργασιών.
- Το Δεκέμβριο του 2024 η συνολική αξία των υπό διαχείριση ανοιγμάτων των ΕΔΑΔΠ ανήλθε σε 87,4 δισεκ. ευρώ, εκ των οποίων το 82% αφορά ανοίγματα που διαχειρίζονται οι ΕΔΑΔΠ για λογαριασμό Αγοραστών Πιστώσεων και το υπόλοιπο 18% αφορά τη διαχείριση ανοιγμάτων για λογαριασμό πιστωτικών/χρηματοδοτικών ιδρυμάτων.
